手机屏幕，国产抱团的胜利与现实的阵痛

国产旗舰手机中，三星屏幕的踪影正逐渐减少。去年，三星显示向中国厂商供应的柔性OLED高端产品仅占大约5%，其余订单几乎都是中低端刚性OLED。

9月中旬，三星显示的韩国总部迎来了一批中国媒体人，他们并非受三星之邀，而是由iQOO组织前往。三星显示专门在总部为iQOO举办了一场屏幕技术发布会。

这种情况在过去相当少见，双方的合作本身并不意外——iQOO的旗舰机型长期使用三星屏幕。关键在于三星的姿态。一向只关注iPhone的三星显示，不仅首次在总部为单一品牌召开活动，还拿出了最新的M系列材料，并为iQOO单独开辟了一条屏幕定制产线。

三星如此重视的背后，是手机屏幕供需关系的转变。回想当年，国产手机厂商奉行“非三星，不旗舰”，消费者认可三星，厂商别无选择。三星只需提供标准化的OLED产品，就有厂商排队交定金。

有趣的是，几周后，一加与京东方也举办了一场屏幕技术发布会。双方自2022年起已共同研发了四代屏幕，涉及全新显示材料和全局165Hz超高刷新率。当年，一加7 Pro曾花费近1亿元研发费向三星定制屏幕，如今一加已转向国产屏幕。

实际上，这两年除了iQOO等少数机型，国内大部分旗舰手机都在使用国产屏幕。相比过去要看三星脸色，国产手机厂商与屏幕厂商几乎一拍即合：前者获得更优价格和产品差异化空间，后者消化了产能并得到旗舰产品历练的机会。

从早期的华为与京东方，到后来的小米与TCL华星、OPPO与天马、vivo与维信诺，要么共建实验室，要么搭建专属产线。正是在庞大的国内市场和手机厂商的共同努力下，国产屏幕厂商正逐步蚕食三星的份额。

然而，当人们以为国产屏幕厂商会在OLED市场像当年的LCD那样逆袭韩国厂商时，一场存储涨价的黑天鹅打乱了节奏。已经在8.6代OLED产线大量投入的国产屏幕厂商再次陷入集体亏损，而三星凭借OLED技术优势和iPhone订单，利润率持续增长，高端份额甚至回升。

中韩屏厂缠斗二十余年，LCD战场已落幕。在OLED赛道上，中国厂商暂时赢得规模，韩国厂商赚取利润。

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2025年，一位B站网友发起了一场声势浩大的“LCD自救签名运动”，建群、拉人、填问卷，准备拿着几千人签名去与手机厂商谈判，要求生产搭载LCD屏幕的手机。

这种开历史倒车的行为最终未能改变进程。在轻薄可弯曲、能自发光、支持动态刷新的OLED面前，LCD的优势所剩无几。

智能手机屏幕大致经历了LCD和OLED两个阶段。最早的iPhone使用LCD屏，iPhone一直是LCD钉子户——虽然iPhone X已用上OLED，但直到2024年仍有产品线采用LCD。外界普遍认为，LCD采用标准RGB排列、无低频闪烁，对眼睛更友好，而早期OLED无法实现低亮度下的高频PWM调光，这也是很多人坚持“LCD永不为奴”的原因。

但中国LCD面板厂起步落后于日韩，从2003年京东方收购韩国现代液晶业务到2008年自主建厂。2014年前，国内液晶显示器一直是仅次于石油、铁矿石、芯片的第四大进口物资，“缺芯少屏”是中国产业的集体记忆。

国内屏厂和地方政府决定逆周期投资，像当年韩国厂商逆转日本厂商那样，越亏越投。2008年，合肥为支持京东方高世代产线落户，宁愿停建地铁，也要用一年财政收入投资京东方。在新能源和存储赛道火爆前，合肥靠押注面板产业一战成名。

国内LCD产能顶峰发生在2017年至2019年。根据券商数据，国内面板厂商新投产的LCD生产线多达13条，总投资额超4500亿元。

随着国内LCD产能爆发，LCD面板价格跌至白菜价。三星、LG等韩国厂商被迫退出。2022年，三星关闭最后一条LCD生产线；次年，LG将广州最后一条LCD生产线卖给TCL华星，韩国厂商彻底退出LCD市场。

虽然LCD在PC和电视等大屏市场仍是主流，且成熟的LCD为国内屏厂提供了不少利润，至今仍是利润来源，支撑了国内屏厂首次逆袭韩国厂商。但在手机等小屏幕终端上，LCD已不流行。

手机厂商比谁都清楚，“LCD永不为奴”只是网友的一厢情愿。随着OLED价格持续下降，原本在中低端市场有一席之地的LCD已被OLED疯狂挤压。

无利可图的韩国厂商主动退出LCD后，集中资源押注自身优势明显的OLED赛道。显示效果更好、更轻薄、有柔性的OLED正在手机市场取代LCD，成为旗舰首选。早在2024年，全球OLED屏幕出货量首次超过LCD，手机屏幕完成历史性结构性切换。而在竞争激烈的中国市场，2021年就已实现这一转换。

韩国人比较精明，好东西喜欢留着自己用。尽管三星2009年量产首款AMOLED手机，但主要用于自家旗舰。直到2015年，三星发现旗舰销量不佳，而OLED产能随新产线投产大幅增加，才开始大规模将OLED屏从自用转向外销。

手机厂商的追捧给了三星极大底气，也让三星在供货策略上异常强势。当年业内流行一句话：顶级屏幕三星自用、一流屏幕给苹果、一般屏幕才给国产。

这一点，雷总应该感触最深。2015年，如日中天的小米得罪了三星：小米供应链负责人对三星中国区高管出言不逊，三星高管写邮件告到总部，最终三星决定对小米断供OLED屏幕。

后来，雷军亲自掌管供应链，又是陪酒、又是请业内朋友传话，还多次亲赴韩国赔礼道歉。最终，三星答应两年后恢复供应，小米多款旗舰因屏幕供应危机不得不推迟发布。这个桥段被写进了小米授权的官方传记。

事实上，HTC当年也被三星拿捏过。三星眼馋HTC手机卖得好，便断供屏幕。王雪红曾两次前往韩国，但未能说服对方，后来感慨：“三星自己要做Galaxy的时候，把我们的订单砍掉，去供应他们自己的东西，这是一个很悲哀的事情。”

而且，三星显示很少满足客户个性化需求，导致大家长期拿到一样的货，难以拉开体验差距。卢伟冰曾说：“以前进口屏幕参数都固定，人家卖什么我们只能买什么，无法加入自己的思考与优化。”

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2018年，三星显示在OLED的份额一度超过90%，一骑绝尘。强势如苹果，也在屏幕供应上被三星拿捏。当时国内厂商的OLED刚开始量产，合计份额只有4%。

但比数量从来是中国的强项。随着国产屏幕厂商在OLED上穷追猛打，三星显示2021年OLED手机面板份额首次跌破70%，此后逐年下降。2024年，国内OLED出货量首次超过韩国厂商。当年底推出的多款旗舰机型中，只有真我GT7 Pro继续使用三星OLED屏幕，其他主流品牌纷纷选择国产屏幕。

意识到势头不对的三星，一度希望通过在中国市场推出新型屏幕产品重新夺回份额，但现实未按预期发展。去年，三星显示对中国厂商的供货中，高端柔性OLED仅占约5%，其余几乎全是中低端刚性OLED订单。

如今，折叠屏成为三星显示在中国市场为数不多的堡垒。OV的折叠机采用内屏用三星、外屏用国产屏幕的策略，兼顾性能和成本。华为和小米则更彻底，旗下高端产品线已难见三星屏幕身影。

但国内OLED出货量对韩国厂商的逆袭并非一帆风顺。2019年，演员周冬雨在知乎提了个令人难崩的问题：“周冬雨排列到底厉不厉害？”这条提问收获了一千万人浏览。

这个以周冬雨命名的技术名词是网友的恶搞。屏幕放大后可见各种子像素排列，LCD屏因背板发光可做到标准RGB排列，但OLED是自发光，蓝色发光材料寿命最短，如何排列蓝色子像素和延长其寿命成了棘手问题。

国产厂商为绕开三星专利做了很多尝试，但早期技术不成熟，导致屏幕发灰、不够透亮，被人调侃为“抹布屏”。因屏幕在显微镜下酷似周冬雨“小黄鸭的凝视”表情包，被网友戏称为“周冬雨排列”。

周冬雨可以用自黑化解尴尬，国产厂商却因此被消费者诟病。

华为是最早在旗舰机型上采用国产OLED屏幕的厂商。2018年，华为Mate 20 Pro的柔性OLED屏使用京东方和LG。后来随着美国禁令，韩国屏幕厂商陆续对华为断供，华为将屏幕供应商切换至国产几家大厂。

2019年，华为与京东方正式签约。华为承诺给予京东方“战略供应商”待遇，京东方承诺给予华为“战略客户”地位。京东方和天马当年屏幕出货量几乎翻数倍暴涨。京东方后来在PPT上展示的OLED历程表，有一半使用华为手机。从华为体系剥离的荣耀，也基本全线采用国产屏幕。

但早年国产OLED屏幕不给力，起步晚，技术积累和良品率跟不上。手机厂商不得不长期采用屏幕混用策略，用户买个手机堪比刮刮乐，没少被吐槽。

在华为扶持京东方的同时，小米选择了TCL华星。2020年，小米数字旗舰首次使用TCL华星屏幕，这也是TCL华星第一次量产柔性OLED。小米的捧场给了新入场选手机会。但因赶上特殊时期，供货存在不确定性，小米策略是前期用三星、后期用TCL华星。虽然屏幕混用被骂得很惨，但TCL华星进步明显，小米旗舰包括折叠屏手机长期使用其屏幕。

有趣的是，iQOO前脚在三星显示总部开完发布会，后脚在清华与维信诺也开了一场屏幕技术发布会。多元供应体系在屏幕领域已非常普遍，主流手机厂商基本使用多家屏幕。这也使得在屏幕产能过剩背景下，手机厂商掌握更高话语权。

而且，相比三星的强势，国产屏幕厂商配合度直接拉满。小米与TCL华星合作时，小米屏幕团队直接进驻屏厂，为非标规格屏幕开新产线。OPPO也享受了高规格待遇：天马为OPPO独家定制、搭建专属最高规格屏幕产线；京东方年年给一加最好的屏，用一加李杰的话说，京东方为新产线做出了巨大让步和牺牲。

在国产屏不被信任的时期，一批国产厂商的扶持和背书，不仅提供了大量订单，也让这些厂商得到在旗舰屏幕上打磨技术和产品的机会。

与此同时，国产屏幕厂商在OLED上疯狂投产，仅第6代OLED产线就有十几条。制造业大国的底气是：供应链一旦成熟，必然量大管饱，价格疯狂下降。

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然而，规模是中国厂商的，钱都被韩国人赚了。

2025年，三星显示的营业利润达到220亿元人民币，比所有中国屏幕厂商利润总和还高，甚至国内OLED产线普遍还在亏损。

三星显示能赚走行业几乎所有利润，核心有两点：一是布局早，产能稳定，技术优势明显。

三星通过制造设备、排列方式和发光材料三板斧，在OLED赛道筑起很深护城河。三星与上游设备厂商签独家协议，垄断了日本Tokki先进蒸镀机，其他厂商有钱也买不到。直到2017年，京东方才买到一台先进蒸镀机。

随着设备垄断失效，三星又拿起专利大棒。2022年起，三星显示多次起诉京东方，控诉其窃取OLED专利。2025年，双方和解，京东方向三星支付了数十亿元专利使用费。

三星起诉京东方的案件中，有三件与像素排列结构相关。三星开创了PenTile和钻石排列，是业内较靠谱的方案，但都有专利门槛。

其次，三星虽丢掉大量中国手机厂商的屏幕订单，却牢牢绑定了iPhone这条大腿。

iPhone在高端市场稳定的出货量，为供应链贡献了源源不断的利润和现金流。三星在全球OLED的出货量，除自家使用外，相当大一部分来自iPhone。这也是三星每年把最新技术优先给iPhone的原因。

但三星和苹果表面风平浪静，背地里各有心思。苹果早看三星不爽：两家本有业务冲突，更关键的是，一家供应商独大从来不是好事。

强势如苹果，也没少看三星脸色。当年，苹果安全员要进三星在越南的显示模块组装厂，三星要求人可进，但必须有人护送，且保证持续行走，不能停下来。The Information甚至将双方合作形容为“科技界最不幸福的婚姻”。所以，苹果这些年有意扶持LG和京东方，既降低单一供应商份额，又趁机与三星压价。

2020年，京东方首次为iPhone供应OLED屏幕，但当时苹果给的订单是官方翻新机型和售后渠道。随后的iPhone 13，苹果让京东方承接部分标准版订单，占iPhone约10%份额。虽不是主角，总算上桌吃饭。

奈何京东方不太争气。此后几年，京东方不断被曝产品良率和技术不足问题。尤其在iPhone全面转向LTPO OLED时，京东方供应地位进一步滑落。最新的iPhone 18 Pro系列已完全由韩国厂商供应，利润最高的iPhone折叠屏屏幕由三星独揽。京东方对苹果的出货预期，从2025年的4000万部下调至2026年的3000万部。

兜兜转转这些年，京东方分到的大多是标准版和入门机型订单，而iPhone最高端的Pro机型一直是三星和LG的天下。京东方在苹果链的角色，一度被认为是苹果存量保供和与三星压价的筹码。

尤其是近几年，手机涨价凶猛，国内高端市场被iPhone不断蚕食。三星显示也跟着iPhone过好日子。Omdia数据显示，2025年三星显示占iPhone屏幕供货份额约56.8%，创历史新高，而京东方被大幅压缩至约1.4%。尤其是LTPO超过LTPS成为柔性AMOLED主导技术后，苹果发现越来越离不开三星。

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当人们以为国内屏厂会在OLED赛道继续攻城略地、复制当年LCD的戏码时，AI带来的存储涨价成了整个行业的黑天鹅。存储厂商赚得盆满钵满，三星电子、海力士股价疯涨，分红让人眼红。

但屏幕厂商却在集体过苦日子。存储与屏幕本是两个不同元器件，功能上无直接关联。但一场蝴蝶效应发生：存储涨价太猛，导致手机史无前例大幅涨价，严重影响出货量。最新数据显示，手机出货量创近十年新低，整机出货减少，间接影响屏幕需求。

光减少出货量还能扛一扛，关键是利润也在急剧压缩。手机厂商一方面不得不涨价，最新旗舰机型普遍涨了一两千元；另一方面，手机厂商将成本压力向屏幕等供应商传导，逼其降价，控制整机成本。

芯片、存储和屏幕是手机成本三大件。芯片基本是高通和联发科，选择空间有限；存储因AI需求暴涨，僧多粥少，有钱也不一定能买到。但屏幕不同，作为成本大头，替代选项很多，国内就有四五家屏厂，且产能过剩。

最终，什么都没做错的屏幕，反而成了手机企业压缩成本的重灾区。IDC数据显示，2026上半年柔性OLED手机面板均价同比降17%。有机构预测，下半年降价幅度超20%。

吃肉不叫我，挨打一次没落下。屏幕厂商纷纷亏损，京东方和天马在财报中将亏损归咎于存储涨价和需求萎缩。

韩国屏厂也受很大影响。iPhone X的屏幕，三星一块卖110美元，价格坚挺多年。iPhone 18 Pro的屏幕价格被要求降到70美元。三星显示社长公开诉苦：“整机厂商持续向面板企业施压，要求大幅下调零部件价格。”

显示行业是典型重资产赛道：一条产线动辄几百亿投入，设备买回来、工厂建好，即便不生产，也会产生大量折旧成本。

但三星显示的主力OLED产线A3在2015年量产，A4产线在2018年量产。按面板行业5到7年折旧期，这两条产线已完成设备折旧，盈利压力骤减。反观京东方三条6代柔性线，要到明后年才能渡过阵痛期。2025年，京东方折旧摊销合计387亿元，是归母净利润的6.6倍。至于京东方、TCL华星和维信诺等投资的8.6代OLED产线，大多在这两年量产，折旧压力还没真正开始。

今年上半年，国内OLED面板产线平均稼动率为68%，比去年同比下降10个百分点。京东方已明确表示，短期不会考虑增加OLED新产线的资本性支出。

2019年，京东方提出宏大双千亿目标：营业额达1000亿美元，股票市值达1000亿美元，期限是10到15年。但如今时间过半，京东方距离这两个目标相差甚远。

但国产屏幕这几年并非在技术攻关上毫无建树。在排列方式上，京东方有“蓝钻排列”、维信诺有鼎型排列、TCL华星有“全RGB/珍珠排列”；发光材料差距快速缩小，京东方最新Q系列、华星最新C系列材料在寿命、发光效率、峰值亮度、护眼调光等方面已超三星E系列、接近三星M系列；在面板制造工艺上，TCL华星大力发展印刷OLED，维信诺有ViP光刻工艺，都在试图绕开传统FMM蒸镀工艺。

另外，在高频PWM调光上，国产屏幕厂商形成特色。当三星主流屏幕还在长期使用低频调光时，国产厂商已大规模普及超高频PWM调光，最高干到4320Hz。

但中国科学院院士欧阳钟灿说得很直白：在液晶显示领域，中国已实现全球第一，然而在OLED领域，我们只是实现了从跟跑到并跑，技术上并不是第一。

比如OLED显示驱动芯片以韩国厂商为主，整体国产化率2025年才突破30%，约70%依赖进口；决定面板寿命的蓝光材料被美国UDC垄断；偏光片关键原材料PVA光学薄膜，国内自给率不足5%，进口依存度高达95%。

尤其是OLED技术继续迭代升级，从LTPS OLED升级到LTPO OLED，再升级到刚崭露头角的LTPO+ OLED。三星前期的积累和在高端市场的份额，对于还在亏损泥潭中的国产屏幕厂商而言，依然是长期难缠的对手。

不过，现在手机OLED渗透率已较高。业内普遍认为，下一个竞争点在更大尺寸的IT及电视等屏幕。过去OLED屏幕价格高、良品率低，中大尺寸市场渗透率有限。未来中大尺寸OLED市场，将给国产屏幕厂商带来新突围机会。

但短板仍需突破。正如欧阳钟灿院士在最近一次座谈会上所言：中国显示产业目前仍以“工程优化”占主导——在产业化能力、工艺改进、成本控制方面优势突出，但在基础理论、核心材料、关键设备等源头创新上仍有明显差距。“工程优化可以让你走得快，但只有基础研究才能让你走得远。”

本文来自微信公众号“数智前线”（ID：sz